逾七成險資重倉股上漲34億元資金熱捧11只個股

　　據媒體報道，保監會擬再度對保險資金投資松綁。《關于加強和改進保險資金運用比例監管的通知(征求意見稿)》(以下簡稱“意見稿”)擬將保險資金權益類資產、不動產類資產上限均由25%提高至30%。目前，保險業總資產為近8萬億元，如果意見稿最終通過，按照這一數據計算，險資投資股票資金占總資產比例上限提高5%，保險業理論上將可最多為A股輸血4000億元。這對于充實股市場內資金，提高保險資金投資收益都將是利好。

　　據統計，二季度末，保險資金出現在408家公司的前十大流通股股東名單中，持股數量合計478.30億股，持股市值為4372.35億元。其中，增倉家數(含新進)為260家。雖然整個二季度銀行股整體處于下跌態勢，但是依然擋不住保險資金對銀行股的偏愛。從二季度末的持倉市值來看，保險資金的前十大重倉股中，銀行股占了6只。而從控盤情況來看，保險資金持股占流通股比例超過20%的有4只，分別是建設銀行(28.51%)、農業銀行(25.99%)、卓翼科技(23.34%)、平安銀行(21.33%)。

　　而9月份以來至昨日，有292只險資重倉股實現上漲，占比70.8% 。其中，海南橡膠(94.07 %)、友阿股份(86.14%)、東方明珠(66.47 %)、同洲電子(61.33%)、中創信測(61.18%)、大智慧(57.35 %)等6只個股期間累計漲幅超50%。而同期，上海醫藥、東方明珠、復星醫藥、伊利股份、友阿股份、運動傳動、青島海爾、云南白藥、恒瑞醫藥、廣深鐵路、華僑城A、東軟集團等12只個股期間凈流入資金超過1億元，合計大單資金凈流入達34億元。

　　從行業分布來看，上述292只9月份以來實現上漲的個股中，主要集中在機械設備行業、醫藥生物行業和化工行業。從保險資的投資思路來看，業績穩定的醫藥行業股票是其壓箱底。9月份以來至昨日，有27只險資重倉股股價上漲，包括上海醫藥、復星醫藥、康恩貝、恩華藥業、云南白藥等績優股。其中，有11只險資重倉醫藥股價上漲且三季度業績預喜。

　　齊魯證券認為，目前醫藥行業仍然處在招標周期、目錄調整的周期以及醫保控費的政策密集擾動期，政策的擾動加速行業的分化，分化的結果將是強者愈強，具備品種、銷售與整合的優勢公司能夠穿越政策擾動的周期，具備品種和營銷優勢的優質醫藥股的投資價值凸顯。